利率市场化喜忧参半 银行机构主动探寻业务“蓝海”

近期的最新消息称，利率市场化的步伐在今年将继续迈大，闸门开启近一年后，存款利率的上限可能继续放开，而且存款利率上限年内扩大至基准利率的1.2倍有望成为现实。这样一来，金融市场上立刻呈现出“几家欢喜几家愁”的局面：利率调升对市民的银行存款利息利好，但各大银行却面临着存贷利差收窄，小企业融资成本也面临上扬的尴尬。对此，乐投财富副总裁马群翔表示：从目前乐投商城上的投资者交易以及金融机构的动态来看，利率持续上调后各方表现还是比较积极的，虽然要有一段的适应期，但主动探寻业务“蓝海”的机会还是很大。

既然利率市场化是大势所趋，各大商业银行也都摩拳擦掌，从政策实施后就开始紧锣密鼓的筹备应对措施。以交通银行来说，推出“利率上浮到顶”活动，将此前保持基准利率的二年、三年、五年定期存款利率上浮10%，成了五大行当中第一个将存款利率上浮到顶的银行，随后大批银行机构都加入到了利率调整战中。对此，相关经济人士则认为，打价格战似乎不是长久之计，应该从全面理财的角度上，多做产品研发创新，靠特色服务和金融创新来取胜。今后，银行的竞争可能更多的体现在差异化服务上。

除此之外，对于利率市场化的发展趋势，工商银行副行长罗熹也表示，利率市场化下银行需要找到新的转型出路，加快调整经营模式，改变传统的信贷模式尤为重要。要从单纯的存款贷款模式，转向多重价值管理模式并重的新型经营体系，形成多元化、可持续盈利增长格局，像借助乐投财富商城的第三方理财机构正是新形势下可以探寻业务“蓝海”实践的盈利突破口之一。

说到乐投财富，业内人士都比较了解，乐投财富商城是在中国涉及投资领域最广泛的大型第三方理财公司，它力求建立一个网上平台，成为投资者与金融机构的中继站，目前不但覆盖了公募基金、私募基金、信托、券商集合理财、海外基金、ＴＯＴ＼ＦＯＦ基金、ＰＥ＼ＶＣ基金、一对多基金等理财产品，而且还囊括了证券、期货、外汇、黄金等大众广泛参与的投资领域。乐投财富商城的理财新模式在业内被誉为“三方理财的航空母舰”。

这样的“金融窗口”无疑让许多银行在利率市场化的大背景下找到了一些业务拓展突破口，而且给很多投资者充分新鲜的金融信息。乐投财富副总裁马群翔透露：“利率市场化不仅让银行的理财产品拓宽不少，国家政策的出台也给了投资者更多的选择，目前乐投财富商城的信息点击明显上升。以中信银行来说，刚刚与中国农业产业发展基金达成战略合作协议，在金融支农领域又成功地完成了一次新的‘探索’，通过搭建银行与基金合作的平台，建立投贷联动合作模式。这样的金融信息带给了投资者很重要的投资价值。”

另外，谈到银行探索业务“蓝海”的发展，乐投财富副总裁马群翔认为，从国际同业经验看，在已实现利率市场化的市场上，商业银行仍然把财富管理作为经营重点加以拓展，只不过其服务更高端、更全面，多是提供顾问式理财服务、综合理财规划、受托资产管理等高层次财富增值服务。银行理财业务应该多加强平台合作，通过协助配合，把不局限于为客户提供某种单一的金融产品根据投资者所处人生阶段、财务状况、风险偏好和预期收益等为客户量身订制理财规划方案。